آموزش مارجین صرافی کوکوین

معاملات مارجین در صرافی کوکوین این امکان را به شما می دهد که با استفاده از اهرم، سرمایه خود را چند برابر کنید و از نوسانات بازار در هر دو جهت (صعودی و نزولی) سود ببرید. این راهنما به شما کمک می کند تا گام به گام با تمام جنبه های مارجین تریدینگ در کوکوین آشنا شوید و معاملات خود را آگاهانه انجام دهید.

معاملات مارجین، نوعی از دادوستد دارایی های دیجیتال است که در آن معامله گران می توانند با قرض گرفتن سرمایه از صرافی یا سایر معامله گران، حجم معاملات خود را افزایش دهند. این روش به شما اجازه می دهد تا با سرمایه اولیه کمتر، پوزیشن های بزرگ تری باز کنید و در نتیجه سود بالقوه خود را چند برابر کنید. البته باید توجه داشت که پتانسیل سود بیشتر همواره با ریسک بالاتر همراه است. صرافی کوکوین (KuCoin) یکی از پلتفرم های محبوب در دنیای ارزهای دیجیتال است که این قابلیت را برای کاربران خود فراهم آورده است. این مقاله با هدف ارائه یک مسیر آموزشی جامع، شما را از مفاهیم اولیه مارجین تا انجام یک معامله کامل در این صرافی هدایت خواهد کرد.

معاملات مارجین چیست و چرا در کوکوین؟

برای ورود به دنیای معاملات مارجین، ابتدا لازم است درک روشنی از ماهیت آن و مزایا و معایبش داشته باشیم، به خصوص در پلتفرمی مانند کوکوین که امکانات متنوعی را ارائه می دهد.

معاملات مارجین چیست؟

معاملات مارجین در واقع نوعی از معامله است که در آن شما برای افزایش قدرت خرید یا فروش خود، بخشی از سرمایه لازم را از یک منبع (معمولاً صرافی) قرض می گیرید. سرمایه اولیه شما در این معامله به عنوان مارجین شناخته می شود و نقش وثیقه را ایفا می کند. به بیان ساده، تصور کنید که شما ۱۰۰۰ دلار دارید و می خواهید یک دارایی دیجیتال بخرید که فکر می کنید قیمتش بالا می رود. با معاملات مارجین، می توانید مثلاً با اهرم ۵ برابر، تا ۵۰۰۰ دلار دارایی را کنترل کنید. اگر پیش بینی شما درست باشد، سود شما پنج برابر خواهد شد؛ اما اگر بازار بر خلاف انتظار شما حرکت کند، ضرر شما نیز به همان نسبت چند برابر می شود و احتمال لیکویید شدن (از دست دادن تمام مارجین اولیه) وجود دارد.

اهرم (Leverage) و تاثیر آن

اهرم یا Leverage، ابزاری است که به شما امکان می دهد تا با پولی که قرض گرفته اید، پوزیشن های بزرگ تری را در بازار باز کنید. این اهرم به صورت مضربی (مثلاً 5x، 10x، 20x) نمایش داده می شود. به عنوان مثال، اگر با سرمایه ۱۰۰ دلاری خود و اهرم ۱۰ برابر معامله کنید، می توانید پوزیشنی معادل ۱۰۰۰ دلار باز کنید. این افزایش قدرت خرید، به شما اجازه می دهد تا حتی با تغییرات کوچک قیمت، سود قابل توجهی کسب کنید. اما همانطور که اشاره شد، شمشیر دو لبه ای است؛ اگر بازار برخلاف پوزیشن شما حرکت کند، سرعت زیان نیز چند برابر می شود.

پوزیشن های لانگ (Long) و شورت (Short)

یکی از قابلیت های کلیدی معاملات مارجین، امکان کسب سود هم از افزایش و هم از کاهش قیمت هاست:

• پوزیشن لانگ (Long Position): زمانی که پیش بینی می کنید قیمت یک دارایی افزایش خواهد یافت، پوزیشن لانگ باز می کنید. در این حالت، شما دارایی را با قرض گرفتن خریداری می کنید و امیدوارید در آینده با قیمت بالاتر بفروشید.
• پوزیشن شورت (Short Position): زمانی که پیش بینی می کنید قیمت یک دارایی کاهش خواهد یافت، پوزیشن شورت باز می کنید. در این حالت، شما دارایی را با قرض گرفتن می فروشید و امیدوارید در آینده با قیمت پایین تر آن را دوباره بخرید و به وام دهنده بازگردانید.

چرا کوکوین برای مارجین تریدینگ؟

صرافی کوکوین یکی از گزینه های محبوب برای معامله گران مارجین است و دلایل متعددی برای این انتخاب وجود دارد:

• رابط کاربری دوستانه: کوکوین یک رابط کاربری نسبتاً ساده و قابل فهم ارائه می دهد که حتی برای تازه کاران نیز کار با آن دشوار نیست.
• تنوع بالای ارزهای دیجیتال: این صرافی از تعداد زیادی ارز دیجیتال پشتیبانی می کند که امکان معاملات مارجین بر روی جفت ارزهای متنوعی را فراهم می آورد.
• اهرم های مختلف: کوکوین اهرم های متنوعی را برای جفت ارزهای مختلف ارائه می دهد که به معامله گران امکان انتخاب سطح ریسک و سود مورد نظرشان را می دهد.
• نقدینگی بالا: حجم بالای معاملات در کوکوین، نقدینگی مناسبی را برای انجام سریع سفارشات فراهم می کند.

معاملات مارجین فرصت های سودآوری چشمگیری را ارائه می دهد، اما به همان اندازه ریسک زا است. قبل از ورود به این بازار، درک کامل مکانیزم ها و مدیریت ریسک ضروری است تا سرمایه شما در معرض خطر جدی قرار نگیرد.

وضعیت احراز هویت (KYC) برای کاربران ایرانی در کوکوین

یکی از مهمترین چالش ها برای کاربران ایرانی در صرافی های بین المللی، مسئله احراز هویت یا KYC (Know Your Customer) است. کوکوین نیز مانند بسیاری از صرافی های معتبر دیگر، قوانین سخت گیرانه ای برای احراز هویت دارد که به دلیل تحریم ها، امکان انجام آن برای کاربران ساکن ایران به طور مستقیم وجود ندارد.

توضیح قوانین جدید کوکوین و الزامات احراز هویت

کوکوین در سال های اخیر قوانین خود را در مورد احراز هویت به طور فزاینده ای سخت گیرانه تر کرده است. در حال حاضر، برای دسترسی کامل به تمامی خدمات صرافی از جمله معاملات مارجین با اهرم های بالاتر و برداشت های سنگین تر، احراز هویت اجباری شده است. این به معنای ارائه مدارک شناسایی معتبر (مانند پاسپورت یا کارت ملی) و اثبات آدرس محل سکونت است. برای کاربران ایرانی، متاسفانه ارائه مدارک هویتی ایرانی مورد قبول نیست و این موضوع محدودیت های جدی ایجاد می کند.

چالش های پیش روی کاربران ایرانی و راهکارهای موجود

با توجه به عدم امکان احراز هویت مستقیم، کاربران ایرانی با چالش هایی مواجه هستند:

• محدودیت در دسترسی به خدمات: بدون احراز هویت، ممکن است با محدودیت هایی در حجم معاملات، اهرم های در دسترس و سقف برداشت مواجه شوید.
• ریسک مسدود شدن حساب: در صورت شناسایی IP ایران یا هویت ایرانی، حساب شما ممکن است مسدود شود و دسترسی به دارایی ها از بین برود.

برای دور زدن این محدودیت ها، برخی کاربران به راهکارهای جایگزین روی می آورند:

• استفاده از VPN/VPS با IP ثابت: این روش به پنهان کردن موقعیت جغرافیایی شما کمک می کند. اما باید توجه داشت که استفاده از VPN های رایگان و ناپایدار می تواند خطرناک باشد و احتمال لو رفتن IP وجود دارد. استفاده از VPS (سرور مجازی خصوصی) با IP ثابت و معتبر، گزینه امن تری محسوب می شود.
• بررسی گزینه های احراز هویت از طریق شرکت های ثالث: برخی شرکت ها یا افراد مدعی ارائه خدمات احراز هویت با مدارک غیرایرانی هستند. این روش ها می توانند ریسک های امنیتی و مالی قابل توجهی داشته باشند و باید با نهایت احتیاط و بررسی کامل از اعتبار آن ها اقدام کرد. همیشه احتمال سوءاستفاده از اطلاعات شخصی وجود دارد.
• استفاده از صرافی های داخلی: به عنوان یک جایگزین امن تر و قانونی برای کاربران ایرانی، استفاده از صرافی های ارز دیجیتال داخلی پیشنهاد می شود. این صرافی ها تحت قوانین کشور فعالیت می کنند و مشکلات احراز هویت و تحریم برای کاربران ایرانی را ندارند. اگرچه ممکن است تنوع جفت ارزها یا اهرم ها به اندازه صرافی های بین المللی نباشد، اما امنیت سرمایه شما تضمین شده است.

همواره توصیه می شود قبل از هر اقدامی، از قوانین و مقررات فعلی صرافی و شرایط کشور خود مطلع شوید و با احتیاط کامل عمل کنید.

فعال سازی حساب مارجین و آماده سازی در کوکوین

برای شروع معاملات مارجین در کوکوین، باید چند مرحله اولیه را طی کنید. این مراحل شامل ورود به حساب کاربری، فعال سازی بخش مارجین و انتقال دارایی به حساب مارجین است.

ورود به حساب کاربری کوکوین

اولین گام برای آغاز هر فعالیتی در صرافی کوکوین، ورود به حساب کاربری شماست. برای این منظور:

1. ابتدا وارد وب سایت یا اپلیکیشن موبایل رسمی کوکوین شوید.
2. در گوشه بالا و سمت راست صفحه، گزینه Login را انتخاب کنید.
3. آدرس ایمیل یا شماره تلفن و رمز عبور خود را وارد کنید.
4. در صورت فعال بودن، کد احراز هویت دو مرحله ای (2FA) را وارد کرده و وارد حساب کاربری خود شوید.

فعال سازی بخش مارجین تریدینگ

پس از ورود به حساب کاربری، برای فعال سازی قابلیت معاملات مارجین، مراحل زیر را دنبال کنید:

1. از نوار بالای صفحه (در وب سایت) یا بخش مربوطه در اپلیکیشن، به قسمت Trade بروید.
2. از منوی باز شده، گزینه Margin Trading را انتخاب کنید.
3. احتمالاً در پایین صفحه یا در یک پنجره پاپ آپ، پیامی مبنی بر غیرفعال بودن حساب مارجین خود مشاهده خواهید کرد.
4. روی دکمه Enable یا فعال سازی مارجین کلیک کنید.
5. در این مرحله، کوکوین ممکن است قوانین و مقررات مربوط به معاملات مارجین را به شما نمایش دهد. مطالعه دقیق این قوانین و پذیرش آن ها برای ادامه کار ضروری است. با تأیید و کلیک بر روی Confirm، حساب مارجین شما فعال خواهد شد.

انتقال دارایی به حساب مارجین

صرافی کوکوین برای انواع مختلف معاملات (مانند اسپات، فیوچرز و مارجین) حساب های جداگانه ای دارد. بنابراین، برای شروع معاملات مارجین، باید دارایی های خود را به حساب مارجین منتقل کنید.

1. پس از فعال سازی حساب مارجین، در همان صفحه معاملات مارجین، گزینه ای برای Transfer یا انتقال دارایی مشاهده خواهید کرد. روی آن کلیک کنید.
2. یک پنجره انتقال دارایی باز خواهد شد که در آن باید جزئیات انتقال را مشخص کنید:
   • From (از): حساب مبدأ را انتخاب کنید. معمولاً دارایی های شما در حساب Main Account یا Trading Account (برای معاملات اسپات) قرار دارند.
   • To (به): به صورت پیش فرض، Margin Account انتخاب شده است.
   • Coin (توکن): ارز دیجیتالی را که قصد انتقال آن به حساب مارجین را دارید (مثلاً USDT، BTC)، انتخاب کنید.
   • Amount (مقدار): مقدار توکن مورد نظر برای انتقال را وارد کنید. می توانید از گزینه های درصدی (مانند 25%، 50%، 100%) نیز استفاده کنید.
3. پس از بررسی دقیق اطلاعات، روی دکمه Confirm کلیک کنید تا دارایی های شما به حساب مارجین منتقل شوند.

اکنون حساب مارجین شما آماده است و می توانید به سراغ مفاهیم کلیدی و شروع معاملات بروید.

درک مفاهیم کلیدی و عملیات پایه مارجین کوکوین

قبل از انجام اولین معامله مارجین، لازم است با دو مفهوم مهم حالت مارجین (Isolated/Cross) و نحوه قرض گرفتن و بازپرداخت وام در کوکوین آشنا شوید.

انتخاب حالت مارجین: Isolated (جداسازی) یا Cross (کراس/اشتراکی)؟

کوکوین دو حالت اصلی برای معاملات مارجین ارائه می دهد که در نحوه مدیریت ریسک و وثیقه شما تفاوت اساسی دارند:

Isolated Margin (مارجین جداسازی شده)

در حالت Isolated Margin، هر پوزیشن معاملاتی (لانگ یا شورت) دارای مارجین اختصاصی و جداگانه است. به این معنا که تنها مقدار مشخصی از دارایی شما که به عنوان مارجین برای آن پوزیشن تخصیص داده اید، در خطر لیکویید شدن قرار دارد. اگر یک پوزیشن لیکویید شود، فقط مارجین اختصاصی آن از دست می رود و سایر دارایی های شما در حساب مارجین (یا سایر حساب ها) امن می مانند.

• مزایا: ریسک محدود به یک پوزیشن، مدیریت ریسک آسان تر برای هر معامله.
• معایب: در صورت حرکت نامساعد بازار، پوزیشن شما ممکن است سریع تر لیکویید شود، مگر اینکه مارجین اضافی (Add Margin) به آن اضافه کنید.
• کاربردها: مناسب برای معامله گرانی که می خواهند ریسک هر پوزیشن را به دقت کنترل کنند و از گسترش ضرر به کل سرمایه جلوگیری کنند.

Cross Margin (مارجین اشتراکی)

در حالت Cross Margin، تمام دارایی های موجود در حساب مارجین شما به عنوان وثیقه برای تمام پوزیشن های باز مارجین شما استفاده می شوند. این بدان معناست که اگر یک پوزیشن با ضرر مواجه شود، سایر دارایی های شما در حساب مارجین برای جلوگیری از لیکویید شدن آن پوزیشن به کار گرفته می شوند.

• مزایا: احتمال لیکویید شدن یک پوزیشن واحد کمتر است، زیرا از کل موجودی حساب مارجین به عنوان وثیقه استفاده می شود. انعطاف پذیری بیشتر برای مدیریت چند پوزیشن.
• معایب: در صورت حرکت شدید و نامساعد بازار، خطر لیکویید شدن کل موجودی حساب مارجین شما وجود دارد.
• کاربردها: مناسب برای معامله گرانی که استراتژی های پیچیده تری دارند، مانند هج کردن (Hedging) پوزیشن ها، یا کسانی که از ریسک کل حساب مارجین خود آگاهی دارند و آن را مدیریت می کنند.

چگونه حالت مناسب را انتخاب کنیم؟

انتخاب بین Isolated و Cross Margin بستگی به استراتژی معاملاتی، تحمل ریسک و تجربه شما دارد:

• برای مبتدیان و کسانی که می خواهند ریسک خود را محدود کنند، Isolated Margin معمولاً توصیه می شود.
• برای معامله گران باتجربه تر که دیدگاه کلی تری به بازار دارند و می توانند ریسک کلی حساب خود را مدیریت کنند، Cross Margin می تواند انعطاف پذیری بیشتری ارائه دهد.

همیشه قبل از انتخاب، مفهوم هر دو را به خوبی درک کنید و با سرمایه کم در ابتدا تجربه کسب کنید.

قرض گرفتن (Borrow) دارایی

برای شروع معاملات مارجین، شما باید دارایی مورد نیاز برای پوزیشن خود را قرض بگیرید. این عملیات در کوکوین به سادگی انجام می شود:

1. در صفحه معاملات مارجین، جفت ارز مورد نظر خود را انتخاب کنید (مثلاً BTC/USDT).
2. در بخش مربوط به خرید/فروش، گزینه ای به نام Borrow را مشاهده خواهید کرد. روی آن کلیک کنید.
3. پنجره ای برای درخواست وام باز می شود:
   • توکن برای قرض گرفتن: اگر می خواهید پوزیشن لانگ بگیرید (خرید)، باید ارز پایه جفت ارز (مثلاً USDT در BTC/USDT) را قرض بگیرید. اگر می خواهید پوزیشن شورت بگیرید (فروش)، باید ارز مظنه (مثلاً BTC در BTC/USDT) را قرض بگیرید.
   • حجم: مقدار توکنی را که می خواهید قرض بگیرید، وارد کنید. کوکوین به شما حداکثر مقداری که می توانید بر اساس مارجین موجودتان قرض بگیرید را نشان می دهد.
   • نرخ بهره: نرخ بهره لحظه ای برای وام گرفتن آن توکن نمایش داده می شود. این نرخ به صورت ساعتی محاسبه می شود و ممکن است با توجه به عرضه و تقاضا متغیر باشد.
4. با تأیید اطلاعات و کلیک بر روی Confirm، وام به حساب مارجین شما اضافه خواهد شد.

بازپرداخت (Repay) وام

پس از بستن پوزیشن یا در هر زمان که مایل باشید، باید وام دریافتی را به همراه بهره آن بازپرداخت کنید:

1. در صفحه معاملات مارجین، گزینه ای به نام Repay را پیدا کنید و روی آن کلیک کنید.
2. پنجره ای مشابه درخواست وام باز می شود.
3. توکن برای بازپرداخت: توکنی را که قرض گرفته اید، انتخاب کنید. امکان بازپرداخت با توکن دیگر وجود ندارد.
4. حجم: مقدار وام را که می خواهید بازپرداخت کنید، وارد کنید. می توانید گزینه All را برای بازپرداخت کامل انتخاب کنید.
5. روش بازپرداخت:
   • Time Priority: وام ها بر اساس زمان دریافت، از قدیمی ترین به جدیدترین، بازپرداخت می شوند.
   • Rate Priority: وام هایی که نرخ بهره بالاتری دارند، در اولویت بازپرداخت قرار می گیرند.
6. با تأیید و کلیک بر روی Confirm، وام شما بازپرداخت می شود.

اجرای معاملات مارجین (لانگ و شورت) در کوکوین

پس از آماده سازی حساب و درک مفاهیم اولیه، نوبت به انجام معامله واقعی می رسد. در این بخش، نحوه انتخاب جفت ارز، آشنایی با انواع سفارشات و باز کردن پوزیشن های لانگ و شورت را شرح می دهیم.

انتخاب جفت ارز معاملاتی

انتخاب جفت ارز مناسب، اولین قدم در معامله است. کوکوین تنوع زیادی از جفت ارزها را ارائه می دهد:

1. در بالای صفحه معاملات مارجین، یک نوار جستجو یا لیست جفت ارزها را مشاهده خواهید کرد.
2. جفت ارز مورد نظر خود را (مثلاً BTC/USDT برای ترید بیت کوین با تتر) جستجو و انتخاب کنید. نمودار قیمتی و اطلاعات بازار مربوط به آن جفت ارز نمایش داده می شود.

انواع سفارشات (Order Types) در مارجین کوکوین

آشنایی با انواع سفارشات برای یک معامله گر حرفه ای ضروری است. کوکوین نیز مانند سایر صرافی ها، انواع مختلفی از سفارشات را در بخش مارجین ارائه می دهد:

سفارش محدود (Limit Order)

این نوع سفارش به شما امکان می دهد تا یک قیمت مشخص را برای خرید یا فروش دارایی تعیین کنید. سفارش شما تنها زمانی اجرا می شود که قیمت بازار به قیمت تعیین شده شما برسد یا از آن بهتر شود.
مثال: شما می خواهید بیت کوین را در قیمت ۲۵,۰۰۰ دلار بخرید، در حالی که قیمت فعلی ۲۶,۰۰۰ دلار است. با ثبت سفارش لیمیت، اگر قیمت به ۲۵,۰۰۰ دلار برسد، سفارش شما اجرا می شود.

سفارش بازار (Market Order)

این سفارش برای خرید یا فروش فوری در بهترین قیمت موجود در بازار استفاده می شود. اگر سرعت اجرای معامله برای شما اولویت دارد، از این نوع سفارش استفاده کنید.
مثال: شما می خواهید بلافاصله مقداری تتر را به بیت کوین تبدیل کنید. با سفارش مارکت، سیستم به صورت خودکار بهترین قیمت موجود را انتخاب و معامله را انجام می دهد.

سفارش توقف-محدود (Stop Limit Order)

سفارش استاپ-لیمیت شامل دو قیمت است: قیمت توقف (Stop Price) و قیمت محدود (Limit Price). زمانی که قیمت بازار به قیمت توقف شما می رسد یا از آن عبور می کند، یک سفارش محدود (Limit Order) جدید با قیمت محدود شما فعال می شود. این نوع سفارش برای مدیریت ریسک و تعیین حد ضرر (Stop Loss) بسیار کاربردی است.
مثال: شما بیت کوین را در ۲۶,۰۰۰ دلار خریده اید و می خواهید اگر قیمت به ۲۴,۵۰۰ دلار رسید، پوزیشن شما بسته شود تا ضرر بیشتری نکنید. می توانید یک استاپ-لیمیت با قیمت توقف ۲۴,۵۰۰ دلار و قیمت محدود ۲۴,۴۵۰ دلار (کمی پایین تر برای اطمینان از اجرا) تنظیم کنید.

سفارش توقف-بازار (Stop Market Order)

این سفارش نیز شامل یک قیمت توقف (Stop Price) است. زمانی که قیمت بازار به قیمت توقف شما می رسد یا از آن عبور می کند، یک سفارش بازار (Market Order) فعال می شود و بلافاصله در بهترین قیمت موجود اجرا می شود. این سفارش اطمینان از اجرای حتمی را فراهم می کند، اما ممکن است قیمت اجرای آن کمی با قیمت توقف تفاوت داشته باشد (به خصوص در بازارهای پرنوسان).

باز کردن پوزیشن لانگ (Long Position)

برای باز کردن پوزیشن لانگ (خرید) با اهرم، مراحل زیر را دنبال کنید:

1. انتخاب جهت Long: در پنل معاملاتی، گزینه Long را انتخاب کنید.
2. تنظیم اهرم: اهرم مورد نظر خود را (مثلاً 5x، 10x) تنظیم کنید. این اهرم حداکثر اهرمی است که می توانید استفاده کنید.
3. انتخاب نوع سفارش: از بین Limit، Market، Stop Limit یا Stop Market، نوع سفارش خود را انتخاب کنید.
4. ورود قیمت و حجم:
   • اگر Limit یا Stop Limit انتخاب کرده اید، قیمت ورود مورد نظر خود را وارد کنید.
   • مقدار توکنی که می خواهید بخرید را وارد کنید.
5. تعیین Take Profit/Stop Loss (اختیاری اما توصیه شده): می توانید همزمان با باز کردن پوزیشن، حد سود و حد ضرر خود را نیز تعیین کنید.
6. تایید معامله: پس از بررسی دقیق جزئیات، روی دکمه Buy/Long کلیک کنید.

باز کردن پوزیشن شورت (Short Position)

برای باز کردن پوزیشن شورت (فروش) با اهرم، مراحل زیر را دنبال کنید:

1. انتخاب جهت Short: در پنل معاملاتی، گزینه Short را انتخاب کنید.
2. تنظیم اهرم: اهرم مورد نظر خود را تنظیم کنید.
3. انتخاب نوع سفارش: از بین Limit، Market، Stop Limit یا Stop Market، نوع سفارش خود را انتخاب کنید.
4. ورود قیمت و حجم:
   • اگر Limit یا Stop Limit انتخاب کرده اید، قیمت ورود مورد نظر خود را وارد کنید.
   • مقدار توکنی که می خواهید بفروشید را وارد کنید.
5. تعیین Take Profit/Stop Loss (اختیاری اما توصیه شده): می توانید همزمان با باز کردن پوزیشن، حد سود و حد ضرر خود را نیز تعیین کنید.
6. تایید معامله: پس از بررسی دقیق جزئیات، روی دکمه Sell/Short کلیک کنید.

مدیریت پوزیشن های باز

پس از باز کردن پوزیشن، می توانید آن را در بخش Current Orders (سفارشات فعلی) و Positions (پوزیشن های باز) مدیریت کنید. در این بخش می توانید:

• وضعیت سود و زیان پوزیشن خود را مشاهده کنید.
• قیمت لیکویید شدن (Liquidation Price): این مهمترین عددی است که باید به آن توجه کنید. اگر قیمت بازار به این نقطه برسد، پوزیشن شما به طور خودکار بسته شده و مارجین اولیه شما از دست می رود.
• اضافه کردن مارجین (Add Margin): برای کاهش ریسک لیکویید شدن، می توانید مارجین اضافی به پوزیشن خود اضافه کنید و قیمت لیکویید شدن را از قیمت فعلی بازار دورتر کنید.
• بستن پوزیشن: می توانید پوزیشن خود را به صورت دستی ببندید (Close Position).

کارمزدها و هزینه ها در معاملات مارجین کوکوین

آگاهی از ساختار کارمزدها برای مدیریت هزینه ها و محاسبه سود نهایی در معاملات مارجین حیاتی است.

ساختار کارمزدها (Maker/Taker) در مارجین

صرافی کوکوین مانند بسیاری از صرافی های دیگر، از مدل کارمزد Maker و Taker استفاده می کند:

• کارمزد Maker: زمانی اعمال می شود که شما سفارشی ثبت می کنید که بلافاصله اجرا نمی شود (مانند سفارش Limit که در دفتر سفارشات قرار می گیرد). این سفارش ها به عمق بازار (Market Depth) اضافه می کنند و نقدینگی را افزایش می دهند. کارمزد Maker معمولاً کمتر از Taker است.
• کارمزد Taker: زمانی اعمال می شود که سفارشی ثبت می کنید که بلافاصله با سفارشات موجود در دفتر سفارشات تطبیق پیدا کرده و اجرا می شود (مانند سفارش Market). این سفارش ها نقدینگی را از بازار می گیرند.

ساختار دقیق کارمزدها در کوکوین بستگی به سطح VIP شما و حجم معاملاتتان دارد که می توانید جزئیات آن را در صفحه کارمزد (Fee Structure) وب سایت کوکوین مشاهده کنید.

تخفیف با توکن KCS

توکن KCS، توکن بومی صرافی کوکوین است. با نگهداری این توکن یا فعال کردن گزینه پرداخت کارمزد با KCS، می توانید از تخفیف های ویژه ای در کارمزدهای معاملاتی خود بهره مند شوید. فعال سازی این گزینه معمولاً در تنظیمات حساب کاربری یا مستقیماً در پنل معاملاتی امکان پذیر است. این یک راهکار موثر برای کاهش هزینه های تریدینگ است، به خصوص برای معامله گران فعال.

کارمزدهای قرض و وام (نرخ بهره پویا)

یکی دیگر از هزینه های مهم در معاملات مارجین، نرخ بهره وام است که بابت قرض گرفتن دارایی از کوکوین یا سایر وام دهندگان پرداخت می کنید. نرخ بهره در کوکوین به صورت پویا و ساعتی محاسبه می شود و بر اساس عرضه و تقاضای بازار برای هر دارایی متغیر است. برای مشاهده نرخ بهره لحظه ای، می توانید به بخش Borrow در پنل مارجین مراجعه کنید. این نرخ بهره می تواند بر سودآوری نهایی پوزیشن شما تاثیر قابل توجهی داشته باشد و باید در محاسبات خود لحاظ شود.

جدول زیر یک نمونه از کارمزدهای تقریبی در کوکوین (بدون تخفیف KCS و سطح VIP) را نشان می دهد:

نوع کارمزد	مقدار تقریبی	توضیحات
کارمزد Maker	0.02%	برای سفارشات محدود که نقدینگی ایجاد می کنند.
کارمزد Taker	0.06%	برای سفارشات بازاری که نقدینگی مصرف می کنند.
نرخ بهره وام	متغیر (ساعتی)	بر اساس عرضه و تقاضا برای هر دارایی قرض گرفته شده.

مدیریت ریسک حرفه ای در معاملات مارجین کوکوین

معاملات مارجین با وجود پتانسیل سود بالا، ریسک های قابل توجهی نیز دارد. مدیریت ریسک صحیح کلید بقا و موفقیت در این بازار است.

مفهوم لیکویید شدن و نحوه جلوگیری از آن

لیکویید شدن (Liquidation) یکی از مهمترین مفاهیم در معاملات مارجین است و به معنای بسته شدن اجباری پوزیشن شما توسط صرافی به دلیل ضرر زیاد و کاهش مارجین به زیر یک سطح مشخص (Maintenance Margin) است. در این حالت، شما کل مارجین اولیه خود را از دست می دهید.

برای جلوگیری از لیکویید شدن:

• محاسبه حد ضرر و نقطه لیکویید شدن: قبل از باز کردن هر پوزیشنی، همیشه نقطه لیکویید شدن پوزیشن خود را بدانید و محاسبه کنید. کوکوین این نقطه را در پنل پوزیشن های باز به شما نشان می دهد.
• استفاده هوشمندانه از Stop Loss: همیشه برای پوزیشن های خود حد ضرر (Stop Loss) تعیین کنید. یک سفارش Stop Limit یا Stop Market می تواند پوزیشن شما را قبل از رسیدن به نقطه لیکویید شدن و متحمل شدن ضرر کامل، ببندد.
• مدیریت سایز پوزیشن (Position Sizing): هرگز تمام سرمایه خود را در یک معامله ریسک نکنید. حجم پوزیشن خود را به گونه ای تنظیم کنید که حتی در صورت رسیدن به حد ضرر، تنها درصد کوچکی از کل سرمایه شما در خطر باشد.
• اضافه کردن مارجین (Add Margin): در صورت حرکت نامساعد بازار و نزدیک شدن به نقطه لیکویید شدن، می توانید با اضافه کردن مارجین به پوزیشن خود، نقطه لیکویید شدن را به قیمت های دورتر منتقل کنید.

اهمیت مدیریت سرمایه (Money Management)

مدیریت سرمایه فراتر از یک تکنیک معاملاتی است؛ یک فلسفه برای محافظت از سرمایه شماست:

• هرگز بیش از توان خود ریسک نکنید (Only Risk What You Can Afford to Lose): این یک قانون طلایی در تریدینگ است. از پولی که برای نیازهای ضروری زندگی تان نیاز دارید، برای معاملات مارجین استفاده نکنید.
• استفاده از درصدی از کل سرمایه برای معاملات مارجین: یک استراتژی معقول این است که فقط درصد کمی از کل سرمایه خود (مثلاً ۱ تا ۵ درصد) را به معاملات مارجین اختصاص دهید.
• تنوع بخشی: تمام سرمایه خود را در یک دارایی یا یک پوزیشن واحد متمرکز نکنید.

مدیریت ریسک در معاملات مارجین اهمیت حیاتی دارد. یک معامله گر حرفه ای، قبل از اینکه به فکر سود باشد، به فکر حفظ سرمایه اش است. استفاده از حد ضرر و مدیریت حجم پوزیشن، سپر دفاعی شما در برابر نوسانات پیش بینی نشده بازار است.

نکات امنیتی

امنیت حساب شما در صرافی، پایه و اساس هرگونه فعالیت معاملاتی است:

• فعال سازی احراز هویت دو مرحله ای (2FA): این یک لایه امنیتی ضروری برای ورود به حساب و انجام تراکنش هاست.
• استفاده از پسوردهای قوی و Trading Password: از رمزهای عبور پیچیده و منحصربه فرد برای حساب کوکوین خود استفاده کنید. همچنین، فعال سازی Trading Password (رمز عبور معاملاتی) در کوکوین، یک لایه امنیتی اضافه برای انجام معاملات و برداشت ها ایجاد می کند.
• مراقب فیشینگ باشید: همیشه از طریق وب سایت یا اپلیکیشن رسمی کوکوین اقدام کنید و از کلیک بر روی لینک های مشکوک خودداری کنید.

نتیجه گیری: گام های بعدی شما در مارجین تریدینگ کوکوین

معاملات مارجین در صرافی کوکوین، ابزاری قدرتمند برای افزایش پتانسیل سودآوری شما در بازار ارزهای دیجیتال است، اما همانطور که آموختیم، با ریسک های قابل توجهی نیز همراه است. این راهنمای جامع سعی کرد تا شما را با تمامی جنبه های این نوع معاملات، از مفاهیم پایه و فعال سازی حساب گرفته تا اجرای پوزیشن های لانگ و شورت، ساختار کارمزدها و مهمتر از همه، مدیریت ریسک، آشنا سازد.

برای موفقیت در دنیای مارجین تریدینگ کوکوین، به خاطر داشته باشید:

• دانش و آموزش مستمر: بازار ارزهای دیجیتال دائماً در حال تغییر است. همواره به دنبال یادگیری مفاهیم جدید، تحلیل تکنیکال و فاندامنتال باشید.
• تمرین و تجربه: شروع با سرمایه کم و یا استفاده از حساب های دمو (در صورت وجود) می تواند به شما کمک کند تا بدون ریسک مالی جدی، تجربه کسب کنید.
• مدیریت ریسک بی وقفه: هرگز بدون استراتژی مدیریت ریسک وارد معامله نشوید. تعیین حد ضرر (Stop Loss) و مدیریت سایز پوزیشن، ابزارهای دفاعی شما هستند.
• آگاهی از قوانین: همیشه از آخرین قوانین و مقررات صرافی کوکوین، به ویژه در مورد احراز هویت و مناطق تحت تحریم، مطلع باشید.

با رعایت این نکات و رویکردی آگاهانه و مسئولانه، می توانید از پتانسیل بالای معاملات مارجین در صرافی کوکوین بهره مند شوید و به سوی یک معامله گر موفق گام بردارید. همواره به یاد داشته باشید که حفظ سرمایه در اولویت قرار دارد.